兴业证券：以绿色金融生动实践 绘就高质量发展鲜明底色

　　绿色发展是高质量发展的鲜明底色。推动经济社会发展向“绿”而行，离不开绿色金融的支持。当前，金融机构不断深化绿色金融发展实践，引金融活水浇灌润泽绿水青山。作为全国性、综合类、创新型、集团化、国际化证券公司，兴业证券在行业内率先探索和发展绿色金融业务。在绿色金融的券商实践中，兴业证券取得了诸多成绩，在完善绿色金融服务领域形成了较为成熟的“兴证方案”。

　　“作为连接资金资本与绿色经济的桥梁，资本市场在促进绿色金融与实体经济深度融合，推动经济社会发展全面绿色转型方面具有不可替代的作用。作为绿色金融的倡导者和先行者，兴业证券早已将绿色金融写入公司章程、纳入集团战略体系，全面推进绿色金融业务发展。”兴业证券党委书记、董事长杨华辉提到。

　　兴业证券2024年中期报告显示，截至今年6月末，兴业证券绿色投融资业务规模累计已达2857.58亿元，更构建起从绿色融资、投资到绿色金融财富管理、绿色研究等多领域的兴证绿色金融品牌。

　　绿色金融融入业务连接投融资两端

　　绿色金融是建设金融强国的五篇大文章之一。发展绿色金融是支持实体经济绿色转型及高质量发展的重要内容。作为一头连接着资金、一头连接着实体的资本市场重要中介机构，券商在绿色金融中扮演着至关重要的角色。如何用好券商工具箱，成为券商推进绿色金融高质量发展实践中最为核心的议题。

　　把绿色金融落实到全局业务之中，纳入到公司战略体系之内，兴业证券作为绿色金融先行者和倡导者，给出了自己的答案。

　　2018年，兴业证券率先设立绿色金融部，构建了“战略层—领导层—实施层”三级绿色金融管理体系，并于同期发布《兴证集团持续推进绿色证券金融业务发展的行动方案》，响应国家号召，全面推动集团绿色金融业务发展。

　　具体到业务层面，券商最为重要的两端业务分别是融资和投资，这也是券商所构建的资本市场与实体经济的“桥梁”。兴业证券为助力经济社会绿色转型发展，通过绿色融资和绿色投资两个端口，不断深化绿色金融发展实践，提升绿色低碳产业的融资效率，也助推绿色资本规模提升，并进一步引导其投向绿色低碳领域。

　　从融资端来看，随着绿色融资需求快速增长，兴业证券主要着力于提升企业绿色股权、债权融资产品工具的丰富度，进一步推进资本市场资源配置功能的发挥，对于同发展阶段的绿色产业、绿色企业发展需求，提供更为专业和精准的绿色金融业务。

　　数据显示，截至2024年6月，兴业证券累计支持绿色股债融资项目规模已超2700亿元，积极发挥资本市场功能，通过绿色股权、绿色债权融资助力企业高质量发展。特别是在“双碳”背景下，兴业证券于2021年即设立碳中和投行行业部，汇集在碳中和领域的经验和优势，重点为碳中和上下游产业链企业提供专业投行服务，形成了一批推动绿色企业、绿色项目发展的典型案例。

　　除了融资端，证券公司作为市场机构投资者的重要组成部分，在维护投资者权益、促进绿色投资规模增长等方面承担着重要作用。

　　兴业证券不仅是业内首批大力推广绿色及ESG基金的证券金融机构之一，其子公司兴证全球基金亦是国内率先引进并践行ESG投资的资管机构。早在2008年，兴证全球基金率先引入责任投资理念并发行国内社会责任基金，又于2011年率先引入绿色投资理念并发行国内绿色主题基金。截至2024年6月，兴业证券已引入并代销了超过240只绿色低碳、责任投资相关主题的基金产品；兴证全球基金公司累计管理绿色主题和社会责任基金规模约113亿元。除了ESG公募产品之外，兴证全球基金还创设了多只ESG和责任投资的定制化专户产品。

　　同时，在一级投资方面，兴业证券旗下兴证资本和兴证投资两家子公司，通过自有资金以及发起设立兴证碳中和基金、兴证漳州绿色发展母基金等，为绿色企业可持续发展注入耐心资本，累计落地绿色股权投资规模近10亿元，先后投向厦钨新能、常青新能源等一批环保与新能源领域优质企业。

　　“作为手握多种资本市场‘专业工具’的券商，在绿色金融服务实践上，通过高效的直接融资路径，为绿色企业迈向高质量发展新阶段提供‘成长的阶梯’，同时引导资本投向绿色低碳领域，为经济社会绿色转型发展提供持续动力，这也进一步提升了金融服务实体经济发展质效。”一位业内人士对此提到。

　　绿色发展纳入战略构建绿色金融兴证品牌

　　可以看到，一方面，兴业证券主动对接企业绿色转型需求，提高绿色金融产品供给能力，绿色股债融资规模持续提升。另一方面，兴业证券又将责任投资、绿色投资的理念运用到集团投资业务的各条线，建立了倡导绿色投资、鼓励绿色投资的配套体制机制，丰富了绿色金融财富管理产品体系，并进一步形成品牌效应。这种一头牵着融资、一头牵着投资的“桥梁结构”为推动绿色金融高质量发展发挥了券商特有的机构作用。但，该结构要长久地发挥作用，还需要进一步筑牢“桥基”。

　　“目前，集团已将绿色发展理念融入整体战略体系，将发展绿色金融纳入顶层设计。公司以‘一基四元’的组织形式开展工作，即在绿色证券金融领导及工作小组基础之上，成立绿色融资、绿色投资、绿色研究、环境权益交易专项工作小组，自上而下全面践行绿色发展理念。”兴业证券2024年中报中如此提到。

　　这也意味着，兴业证券绿色融资和绿色投资之所以能取得上述实践成果，还在于将绿色发展融入顶层设计，让券商工具箱中另外两种核心工具“交易”和“投研”的功能构成投融两端“桥梁”的坚实“桥基”，形成合力，构建出完善的绿色金融综合服务体系以推动绿色金融高质量发展。

　　具体到兴业证券的实践中，就环境权益交易方面，兴业证券通过负责经营的海峡股权交易中心促进生态资源产品价值实现，正着力盘活绿色企业环境权益资产。其中，兴业证券稳步推动资源环境权益交易，相关交易规模不断壮大。截至2024年6月底，累计成交近50亿元，其中碳排放权交易金额17.6亿元。同时，积极探索碳资产开发与绿色金融创新，以市场机制应对气候变化，形成了具有兴证特色的碳金融业务模式，陆续推出了福建永安林业碳汇交易、龙山镇农田碳汇开发交易、“碳汇质押+远期约定购回”的“碳汇组合贷”、双贝壳类海洋碳汇开发交易等创新模式，为生态企业高质量发展提供新路径。

　　在绿色金融研究服务领域，兴业证券率先创设了证券行业ESG指数——“中证兴业证券ESG盈利100指数”，为投资者提供多样化的投资标的，兴证全球基金旗下兴全绿色投资基金已将其作为业绩比较基准，实现绿色投资产品研发与ESG投资应用的有效联动。

　　同时，作为国际化券商，兴业证券依托其专业研究实力，与联合国开发计划署合作编制发布了适合中国语境和国际标准的工具——中国“双碳”投资地图，搭建投资者与可持续项目持有者之间的沟通桥梁，引导更多社会资本投资于中国的低碳与可持续发展。通过与联合国开发计划署的深度合作，兴业证券充分发挥自身在环保、新能源、公用事业等行业的专业研究能力与优势，为推进“双碳”目标和实现可持续发展提供资本市场助力。

　　进一步来看，这种坚实的绿色金融研究实力背后，兴业证券持续强化绿色金融队伍建设，于2021年率先在行业内开展绿色金融专员认证培训。目前，共有44家分公司参与、138名学员完成绿色金融专员认证，培育了一批通晓证券行业绿色金融业务的高素质复合型人才队伍。同时，公司还开展校企合作培养绿色金融及ESG高端人才，目前已与上海财经大学、上海交通大学、复旦大学共培养3名专攻ESG方向的博士后，具体研究内容包括《国家“双碳”战略下证券公司应对气候变化风险和机遇研究》《证券公司ESG业务助力“双碳”战略目标研究》《绿色证券金融服务助力低碳发展和能源转型》等，ESG已成为当前公司博士后研究课题占比最多的重点研究方向。

　　近年来，绿色金融正加速发展，据中国人民银行发布的金融机构贷款投向统计报告，截至2024年一季度末，本外币绿色贷款余额已达到33.77万亿元，同比增长35.1%。绿色债券市场同样表现强劲，根据2023年中国绿色债券年报数据，截至2023年年底，中国境内绿色债券累计发行规模约3.62万亿元。

　　券商作为连接资本与实体经济的桥梁，在绿色金融高质量服务实体经济的发展转型的背景下，充分发挥自身的专业知识和技术资源，券商“工具箱”正逐步展现出其独特的专业所长和发展潜力。这意味着，积极拥抱绿色金融，正为券商本身带来新的发展契机。实际上，通过持续的产品服务创新和自身绿色发展实践，不断优化丰富绿色融资、绿色投资、环境权益交易再到绿色研究的绿色金融综合产品体系，兴业证券正将绿色金融打造为公司创新发展的新名片。

　　展望未来，“绿色金融是推动我国金融高质量发展的重要一环，对推动经济社会可持续发展具有重要意义。兴业证券扎实做好绿色金融大文章，积极发挥资本市场优势，增强服务绿色经济能力，助力经济社会高质量发展。”杨华辉提到。

（文章来源：中国经营网）